今日外汇交易必读

　　外汇市场行情分析

周四亚盘，美元指数窄幅震荡，由于美元走软，美元/日元在 147.12 附近失去动力。，美元（USD）飙升，后来失去了牵引力，因为市场预计利率将在下周的FOMC会议上保持不变。然而，这些数据表明，美联储应该关注未来几个月通胀的任何重新加速。投资者认为25%的利率赔率与5月利率持平，为50.49%-2.2%。然而，根据CME Fedwatch工具的数据，13月会议加息的可能性增加到5.8%。

日内投资者需要关注的重点数据： 澳大利亚8月季调后失业率，澳大利亚8月就业人口变动，美国8月PPI年率，美国8月核心PPI年率，美国8月零售销售月率，美国截至9月9日当周初请失业金人数，美国截至9月2日当周续请失业金人数。需要关注的大事件包括欧洲央行利率决议，欧洲央行行长拉加德召开货币政策新闻发布会。

主要货币走势分析

美元指数：截止发稿，美元指数走低，现报104.68，跌幅0.08%。交易员将密切关注美国初请失业金人数、生产者物价指数（PPI）和周四公布的零售销售数据。交易者将从这些数字中得到线索，并在美元附近找到交易机会。技术上，美元指数仍停留在104.45-104.70的阻力位附近，因为交易员对通胀报告做出了反应。如果美元指数收于104.45以下，它将走向下一个支撑位103.40-103.65。
欧元：截止发稿，欧元/美元走高，现报1.0736，涨幅0.06%。欧洲央行定于周四再次加息，预计这家欧盟（EU）卓越银行将暂时保持利率不变，但通胀担忧仍是症结所在。如果欧洲央行表现不佳，欧元兑美元可能会延续目前的跌势。技术上，欧元/美元在令人失望的欧元区工业生产报告之后，在收益和损失之间摇摆不定，该报告显示欧元区工业产出月率下滑，7月份产出下降了1.1%。如果欧元/美元稳定在1.0750水平上方，则可能会获得额外的上行动力并朝着阻力位1.0835-1.0850移动。
英镑：截止发稿，英镑/美元走高，现报1.2494，涨幅0.03%。英镑/美元对出现强烈抛售，因为英格兰银行（BoE）加息引发经济放缓，企业仍不愿充分利用产能。在7月份大规模裁员和工厂活动疲软之后，很明显，英国经济未能承受限制性货币政策的负担。与此同时，强劲的工资势头增加了通货膨胀的上行风险，并要求英国央行进一步加息，以遏制七国集团经济体中最高的通货膨胀技术上，英镑/美元曾试图稳定在1.2470下方，但失去了动力，回到了1.2500。英国7月GDP环比下降0.5%，而分析师普遍认为为0.2%。然而，尽管报告令人失望，但一些交易者似乎准备押注英镑/美元的反弹。如果英镑/美元设法回落在1.2500上方，它将走向最近的阻力位，位于1.2590-1.2620区间。
外汇市场消息汇总

1、8月美国CPI高于预期

北京时间周三晚间，美国8月CPI公布为3.7%，高于前值3.2%，也微高于市场预期3.6%。美元指数短线快速拉升，市场预期美联储9月有望不会再进一步加息，但未来几个月再次加息的可能性仍然存在。美国CPI自去年6月份达到顶峰9.1%后开启持续回落，一度出现连续12个月的下跌至今年6月份最低点3%。随后7月份微幅上升到3.2%，8月份继续走高到3.7%，通胀连续第二个月反弹。总体看，美国CPI已处于低位，虽然还未达到美联储理想的2%通胀目标，但已不远了。甚至市场有分析预计美联储或考虑提高通胀目标至3%。可见美联储通过快速加息来抑制通胀取得了一定的效果，但目前还有反复。

2、加拿大高利率对消费者造成重大负面影响

周三（9月13日），加拿大抵押贷款和住房公司（CMHC）表示，24%的抵押贷款持有人难以支付每月付款。只有55%的人表示，他们预计明年他们的房屋价值将增长，而前一年这一比例为84%。2023年抵押贷款消费者调查显示，当前的经济环境和利率上升对许多消费者的财务状况产生了重大负面影响。很大一部分抵押贷款消费者正在努力维持生计并履行债务义务，尤其是35岁以下的人。这种背景也影响了受访者的总体情绪。

3、美国8月意外录得890亿美元预算盈余

美国财政部8月份罕见录得盈余，高达892亿美元，因7月最高法院驳回学生贷款豁免的裁决使得其收入增加了3190亿美元。去年，拜登政府的学生贷款计划增加了预算赤字，而8月的举措有效扭转了这一状况。美国财政部周三公布的数据显示，在本财年的前11个月预算赤字为1.52万亿美元，比上年前同期的9460亿美元赤字增长超过60%。偿债成本上升是今年赤字扩大的原因之一。在截至8月的11个月里，美国财政部的利息支出为8080亿美元，同比扩大约19%。截至8月底，未偿债务总额的加权平均利率为2.92%，创下2011年以来的最高纪录，也高于上年的1.97%。

4、欧洲央行支持德央行副行长出任监事会主席 但仍面临欧洲议会的审查

德国央行副行长布赫（Claudia Buch）获得欧洲央行决策者的支持，将成为欧洲央行监事会主席，负责监管欧元区的银行。在欧洲央行监事会现主席恩瑞亚今年12月31日任期结束后，欧元区各国政府才能批准对布赫的任命，但她还将面临欧洲议会的严格审查。在欧洲央行无视其经济和货币事务委员会的调查结果后，议员们仍有可能拒绝对布赫的提名。该委员会认为，布赫的对手，即西班牙现任副行长德尔加多更有资格成为欧洲央行监事会主席，德尔加多曾在欧洲央行和西班牙央行担任资深监管人员。

机构观点汇总

1、德商银行：英镑下行压力或将增加

德商银行表示，英国失业率略有上升，这意味着劳动力市场继续降温。就对抗通胀而言，这本身就是一个好消息。但与此同时，工资再次大幅上涨，这反过来又是一个坏消息，因为这并没有让英国央行的工作变得轻松。不过，英国央行可能会发现继续加息的难度越来越大，市场也似乎并不真正相信英国央行会这样做。如果英国央行未能令市场信服其将加息，尤其是在下周的利率会议，英镑的下行压力可能会增加。

2、机构分析：虽经济疲软，但高通胀和高工资或使英国央行再次加息

GAM Investments投资总监Charles Hepworth表示，英国经济疲软通常会让英国央行有理由暂停加息，但高通胀和工资增长可能会迫使决策者在下周的会议上再次加息。早些时候的数据显示，英国经济在7月份萎缩了0.5%，是市场预期0.2%的两倍多。“经济增长的下滑通常会让英国央行有理由暂停加息，但随着工资增长加速，英国正处于粘性通胀中，我们认为暂停加息的可能性还不大。”GAM预计英国央行下周将加息25个基点。

3、机构分析：欧洲央行的最佳选择是“鹰派暂停”

Vantage分析师Jamie Dutta在一份报告中写道，“鹰派暂停”可能是欧洲央行委员会在利率问题上不同意见之间的最佳妥协。在欧洲央行周四召开政策会议之前，暂停长周期的加息、但随后可以选择重新加息可能是一个公平的解决方案，这既能满足降低未来高通胀的需要，又能认识到全球经济逆风有可能使欧元区经济陷入衰退。然而，如果美国经济在未来几个月内开始下滑，那么加息窗口可能会更加牢固地关闭。